Conflictos de interés

Introducción

Estamos regulados y autorizados para llevar a cabo negocios de inversión por el Ministerio de Asuntos Económicos y Comunicaciones. Como parte de nuestros deberes y obligaciones regulatorias, estamos obligados a tomar todas las medidas razonables para identificar y gestionar los conflictos de intereses que puedan surgir entre nosotros y cualquiera de nuestros clientes o entre nuestros clientes.

Conflicto de intereses

Un conflicto de intereses puede surgir cuando, en el curso de nuestro negocio, nuestros intereses (o de nuestros empleados, directores o accionistas) o los intereses de uno de nuestros clientes puedan competir (directa o indirectamente) con sus intereses.

Un conflicto de intereses puede surgir de varias maneras, algunas más relevantes para nuestro negocio que otras. Por ejemplo, cuando realizamos operaciones en relación con más de un cliente, puede surgir un conflicto con respecto a la imparcialidad en la asignación de tales operaciones en bloque. Las cotizaciones de mercado son dadas por nosotros en una base abierta y en tiempo real para que los clientes negocien donde lo desean. Cuando una transacción debe ser ejecutada en nombre de más de un cliente (un "bloque comercial"), nuestra Política de Ejecución de Pedido estipula que los pedidos deben ser llenados en una base llena primero y así maneja el conflicto potencial o real Entre los intereses de nuestros clientes. Todas las operaciones se registran en tiempo real y se sellan con el tiempo para proporcionar una pista de auditoría completa facilitando así el monitoreo por parte de nuestro equipo de cumplimiento para asegurar el cumplimiento de esa política.

Conflictos de intereses generales

Cuando surgen otros casos que puedan dar lugar a un conflicto de intereses, seguimos los principios generales y las políticas que rigen nuestro negocio.

Bajo tales principios generales, nosotros y nuestros empleados no debemos directa o indirectamente:

• Hacer cualquier ganancia financiera, o evitar cualquier pérdida financiera, a expensas de cualquier cliente;

• Tiene interés en el resultado de un servicio prestado a un cliente, o una transacción realizada en nombre de un cliente, que es distinta del interés del cliente en ese resultado;

• Tener un incentivo financiero o de otro tipo para favorecer los intereses de un cliente o grupo de clientes sobre los intereses de otro cliente o grupo de clientes;

• Lleve a cabo el mismo negocio que un cliente;

• Recibir de cualquier persona un incentivo en relación con un servicio prestado a un cliente en forma de dinero, bienes o servicios, que no sea la comisión estándar o la tarifa pagada por el cliente por ese servicio.

Seguimiento e identificación de conflictos

Informes

Nuestro personal está capacitado para ser consciente del riesgo de conflictos e informar donde se identifican conflictos reales o potenciales. Nuestro equipo de cumplimiento regularmente lleva a cabo un monitoreo independiente de nuestras actividades, incluyendo un análisis del trato del cliente y nuestra posición en los mercados en el momento de la ejecución del negocio del cliente.

Estructura operativa

Donde sea apropiado, proveemos segregación de actividades y deberes para asegurar la independencia. En aquellas áreas donde existe un mayor riesgo de posibles conflictos de interés, buscamos segregar transacciones específicas para que se realicen independientemente de otras transacciones donde pueda surgir un conflicto de intereses.

Estructura del Comité

Nuestro Comité de Cumplimiento Normativo se compone de altos ejecutivos que tienen la responsabilidad de supervisar todas nuestras operaciones para asegurar que todos los clientes sean tratados de manera justa y garantizar que los sistemas y controles se mantengan para manejar los posibles conflictos apropiadamente.

Tratamiento de conflictos potenciales o reales

Cuando identificamos un conflicto de interés real o potencial, podemos tomar las siguientes medidas:

• Declinan para actuar cuando existe un conflicto potencial o cesan de participar en la actividad que conduce al conflicto;

• Acepte el conflicto de intereses pero tome medidas para proteger sus intereses; o

• Divulgar el conflicto de interés y / o obtener su consentimiento para actuar.

Algunos conflictos de interés no pueden ser gestionados satisfactoriamente, ya sea por la negativa a actuar o la protección de sus intereses. En tales casos, divulgaremos información apropiada y proporcionada a usted o, si es necesario, obtener su consentimiento para actuar.